"Все для бухгалтера", 2007, N 4

МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АУДИТА ОПЕРАЦИЙ С ЦЕННЫМИ БУМАГАМИ

С развитием в нашей стране рыночных отношений обозначилась настоятельная необходимость расширения сферы использования ценных бумаг в хозяйственном обороте. Российские организации осуществляют вложения свободных денежных средств в целях участия в управлении сторонними организациями или получения прибыли на вложенный капитал. Вложения собственных и заемных средств для получения прибыли определяют финансовую деятельность организаций, которая приобретает все больший удельный вес в структуре денежных потоков организаций. Наряду с этим возникает необходимость подтверждения достоверности финансовой отчетности, отражающей операции с ценными бумагами, что достигается путем проведения аудита, так как в соответствии с положениями Федерального закона от 07.08.2001 N 119-ФЗ "Об аудиторской деятельности" целью аудита отчетности является выражение мнения о достоверности финансовой (бухгалтерской) отчетности аудируемых лиц и о соответствии порядка ведения бухгалтерского учета законодательству РФ (п. 3 ст. 1).

Под достоверностью понимается степень точности данных финансовой (бухгалтерской) отчетности, которая позволяет пользователю этой отчетности на основании ее данных делать правильные выводы о результатах хозяйственной деятельности, финансовом и имущественном положении аудируемых лиц и принимать базирующиеся на этих выводах обоснованные решения.

Требования и допущения составления отчетности определяются нормативными документами по бухгалтерскому учету, в частности Положением по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" ПБУ 4/99, утвержденным Приказом Минфина России от 06.07.1999 N 43н. Они могут быть приняты в качестве критериев подготовки финансовой (бухгалтерской) отчетности экономического субъекта. Различные авторы предлагают свои наборы критериев в разном составе. Однако федеральное правило (стандарт) однозначно определило их перечень.

Финансовая (бухгалтерская) отчетность подготавливается экономическим субъектом исходя из сделанных руководством аудируемого лица в явной или неявной форме утверждений - предпосылок подготовки отчетности.

В соответствии с положениями Правила (стандарта) "Аудиторские доказательства", утвержденного Постановлением Правительства РФ от 23.09.2002 N 696, предпосылками подготовки финансовой (бухгалтерской) отчетности являются:

- существование - наличие по состоянию на определенную дату актива или обязательства, отраженного в финансовой (бухгалтерской) отчетности;

- права и обязанности - принадлежность аудируемому лицу по состоянию на определенную дату актива или обязательства, отраженного в отчетности;

- возникновение - относящаяся к деятельности аудируемого лица хозяйственная операция или событие, имевшее место в течение соответствующего периода;

- полнота - отсутствие не отраженных в бухгалтерском учете активов, обязательств, хозяйственных операций или событий либо нераскрытых статей учета;

- стоимостная оценка - отражение в финансовой (бухгалтерской) отчетности надлежащей балансовой стоимости актива или обязательства;

- точное измерение - точность отражения суммы хозяйственной операции или события с отнесением доходов или расходов к соответствующему периоду времени;

- представление и раскрытие - объяснение, классификация и описание актива или обязательства в соответствии с правилами его отражения в отчетности.

Критерий существования подтверждает, что все активы и пассивы, отраженные в балансе, действительно существуют на отчетную дату, а в отчетности отражены результаты хозяйственных операций, которые действительно имели место в течение отчетного периода. Подтверждение этого критерия достигается путем проверки достоверности сальдо по счетам (например, дебиторской и кредиторской задолженности) или оборотов по счетам (подтверждение объема выручки, отраженного в отчете о прибылях и убытках).

Соблюдение критерия прав и обязательств обеспечивает отражение в бухгалтерской отчетности активов, принадлежащих организации на законных основаниях, и пассивов, характеризующих действительный капитал и обязательства организации.

Критерий полноты требует отражения в финансовой (бухгалтерской) отчетности всех активов, пассивов и результатов хозяйственной деятельности, которые должны быть в ней отражены. Подтверждая соблюдение требования полноты, аудитор убеждается в том, что в бухгалтерском учете отражены все факты хозяйственной деятельности. При этом важно подтвердить соблюдение допущения временной определенности фактов хозяйственной деятельности.

Соблюдение критерия стоимостной оценки обеспечивает оценку всех элементов бухгалтерской отчетности, соответствующую требованиям нормативных документов, регулирующих бухгалтерский учет.

Критерий представления и раскрытия требует соответствующего нормативным документам раскрытия, классификации и описания отражаемой в финансовой (бухгалтерской) отчетности информации. Применение унифицированных форм финансовой (бухгалтерской) отчетности призвано обеспечить однозначность трактовки информации.

Информация о наличии на балансе организации ценных бумаг в качестве финансовых вложений находит свое отражение в отчетности, исходя из особенностей операций, совершаемых организацией. Учет ценных бумаг осуществляется с учетом требований, закрепленных в Положении по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02, утвержденном Приказом Минфина России от 10.12.2002 N 126н.

В учетной политике организации по операциям с финансовыми вложениями определяется:

- рабочий план счетов, который используется для отражения финансовых вложений;

- порядок признания затрат, связанных с приобретением финансовых вложений (в случае несущественности затраты признаются операционными расходами, если величина затрат существенна, они включаются в первоначальную стоимость финансовых вложений);

- порядок отнесения дисконта на финансовые результаты по векселям в соответствии с п. 22 ПБУ 19/02;

- способы оценки финансовых вложений при их выбытии по группам (видам);

- признание доходов по финансовым вложениям в качестве доходов по обычным видам деятельности либо прочих поступлений.

Для целей налогообложения определяется метод списания на расходы стоимости выбывающих ценных бумаг.

В бухгалтерской отчетности финансовые вложения должны подразделяться на краткосрочные и долгосрочные (п. 41 ПБУ 19/02). Однако в самом ПБУ 19/02 не указаны критерии, которыми следует руководствоваться при таком разделении.

В бухгалтерском балансе (форма N 1) финансовые вложения представлены в разд. I "Внеоборотные активы" по строке 140 "Долгосрочные финансовые вложения" и в разд. II "Оборотные активы" по строке 250 "Краткосрочные финансовые вложения".

В соответствии с п. 19 ПБУ 4/99 в бухгалтерском балансе активы и обязательства представляются как краткосрочные, если срок обращения (погашения) по ним не более 12 месяцев после отчетной даты или продолжительности операционного цикла, если он превышает 12 месяцев. Все остальные активы и обязательства представляются как долгосрочные. Это общее правило.

Следует отметить, что для финансовых вложений большую роль играет также намерение организации получать доход по ним в течение года либо более этого срока. С учетом именно этих двух особенностей (срока обращения ценной бумаги и намерения организации) и принимается решение о том, в каком разделе бухгалтерского баланса отразить ценные бумаги. Лучше оформить это решение документально с привлечением специалистов финансовых служб и руководства.

Согласно абз. 5 п. 38 ПБУ 19/02 финансовые вложения, по которым их текущая рыночная стоимость не определяется, отражаются в бухгалтерской отчетности по учетной цене за вычетом суммы образованного резерва под их обесценение.

В соответствии с п. 10 ст. 270 НК РФ суммы отчислений в резерв под обесценение вложений в ценные бумаги не подлежат включению в состав расходов, суммы восстановленных резервов для целей гл. 25 НК РФ не признаются доходами.

Таким образом, по финансовым вложениям возникают постоянные разницы по доходам (расходам), формирующим финансовый результат в бухгалтерском учете в составе операционных доходов (расходов) и не принимаемым к учету для целей исчисления налоговой базы по налогу на прибыль организаций.

В Отчете о прибылях и убытках (форма N 2) показываются доходы (расходы), связанные с операциями по движению финансовых вложений (покупка, выбытие, продажа и т.д.).

Суммы созданного резерва под обесценение вложений в ценные бумаги отражается в составе операционных расходов, а восстановленного резерва - в составе операционных доходов.

По статье "Отчисления в оценочные резервы" (расшифровки отдельных прибылей и убытков) отражается величина созданного в отчетном периоде за счет финансовых результатов резерва под обесценение ценных бумаг.

Движение сумм резерва под обесценение вложений в ценные бумаги отражается в разд. II Отчета о движении капитала (форма N 3).

В Отчете о движении денежных средств (форма N 4) приводятся сведения о движении денежных средств организации, связанные:

- с поступлением процентов по ценным бумагам;

- с приобретением ценных бумаг.

В разделе "Финансовые вложения" Приложения к бухгалтерскому балансу (форма N 5) подробно расшифровываются сведения о наличии долгосрочных и краткосрочных ценных бумаг по их видам на начало и конец года в сопоставлении с прошлым годом.

Разница между первоначальной и номинальной стоимостью дисконтных векселей, которая отнесена на финансовый результат отчетного периода в соответствии с порядком, установленным п. 22 ПБУ 19/02, показывается справочно.

В Пояснительной записке к бухгалтерскому балансу с учетом требования существенности подлежит раскрытию следующая информация:

- стоимость и виды выбывших ценных бумаг, переданных другим организациям или лицам;

- данные о резерве под обесценение ценных бумаг с указанием вида ценных бумаг; величины резерва, созданного в отчетном году; величины резерва, признанного операционным доходом отчетного периода; сумм резерва, использованных в отчетном году.

Для проведения полноценного аудита на основе данных бухгалтерской отчетности возможно проведение следующих аналитических процедур по проверке:

- динамики финансовых вложений, предварительно сгруппированных по направлениям, срокам и способам оценки;

- состава и структуры финансовых вложений, что сделает более очевидными приоритеты и особенности финансовой деятельности аудируемой организации;

- ликвидности финансовых вложений, особенно краткосрочных. Последние часто полностью относят к высоколиквидным активам, приравнивая их к денежным средствам. Такой подход правомерен, если аудитор уверен в том, что ценные бумаги действительно являются легкореализуемыми и надежными, имеют короткий срок обращения, обладают незначительным риском снижения рыночной стоимости;

- источников финансирования долгосрочных финансовых вложений, особенно производимых в крупных размерах.

Кроме того, целесообразно выполнить оценку эффективности финансовых вложений в целом и отдельных финансовых инструментов, что потребует применения дифференцированных методик. Различают ретроспективную и прогнозную оценку эффективности финансовых вложений. Для получения ретроспективной оценки сумму полученного дохода от финансовых вложений сопоставляют со среднегодовой величиной данного вида активов. Аудитору полезно сравнить, например, доходность ценных бумаг с альтернативным (гарантированным) доходом, в качестве которого принимается ставка рефинансирования или процентная ставка по облигациям государственного сберегательного займа РФ. Прогнозная оценка эффективности отдельных видов финансовых вложений осуществляется с помощью расчета текущей рыночной цены конкретного финансового инструмента с применением методов дисконтирования.

Организация может составлять расчет оценки по дисконтированной стоимости долговых ценных бумаг (п. 23 ПБУ 19/02). При этом записи в бухгалтерском учете не производятся. Информация о применении такой оценки и способах расчета дисконтированной стоимости должна приводиться в Пояснительной записке. Кроме того, организация должна обеспечить подтверждение обоснованности расчета путем привлечения специалистов: аудиторов или оценщиков.

Методы дисконтирования будущих доходов основаны на оценке предполагаемых доходов для каждого из нескольких временных промежутков. Эти доходы пересчитываются в стоимость с помощью ставки дисконта и техники текущей стоимости.

Критериями метода дисконтирования служат показатели эффективности:

- чистый денежный поток (Net Cash Flow, далее - NCF );

t

- чистая дисконтированная стоимость, или текущая приведенная стоимость, чистый дисконтированный доход (Net Present Value, далее - NPV);

- внутренняя процентная ставка, или внутренняя норма доходности (Internal Rate of Return);

- индекс доходности (Profitability Index), а также норма NPV;

- период возврата капитала, или дисконтированный срок окупаемости (Pay-Back Period).

Чистый денежный поток, или остаток денежных средств в периоде

t (NCF ) характеризует финансовый итог производственно-

t

хозяйственной деятельности в этом периоде и вычисляется как

разница между суммами притоков и оттоков средств.

Чистая дисконтированная стоимость, или текущая приведенная

стоимость (NPV), - это обобщающий результат деятельности за весь

период реализации проекта. Для его определения дисконтированные

величины NCF суммируются по периодам:

t

n -t

NPV = SUM NCF (1 + i) .

t=0 t

Очевидно, что реализация норм ПБУ 19/02 не только улучшит постановку учета и информационную прозрачность операций с финансовыми вложениями, но и позволит на качественно новом уровне организовать аудиторскую проверку последних, обеспечивая тем самым растущие потребности управления современными финансовыми инструментами.

Международная практика свидетельствует, что процесс получения аудиторских доказательств может быть оптимизирован, если в качестве сегментов аудита выделять образующиеся при осуществлении хозяйственных операций взаимосвязи между отдельными объектами учета - так называемые циклы хозяйственных операций. Применительно к аудиту операций с ценными бумагами можно выделить следующие сегменты или циклы:

- цикл приобретения (выпуска) ценных бумаг, который объединяет хозяйственные операции по осуществлению эмиссии и приобретению ценных бумаг;

- цикл использования (обращения, обслуживания) ценных бумаг - хозяйственные операции, связанные, например, с возможностью передачи ценных бумаг в залог, конвертацией одних видов ценных бумаг в другие и т.п.;

- цикл выбытия (продажи, погашения) ценных бумаг, который объединяет хозяйственные операции по предъявлению долговых ценных бумаг к оплате, продаже ценных бумаг на вторичном рынке, передаче активов в счет обеспечения собственной задолженности и т.д.

Исходя из рассмотренных ранее предпосылок составления финансовой (бухгалтерской) отчетности и циклов хозяйственных операций, связанных с движением ценных бумаг, можно сформулировать задачи аудита блока операций с ценными бумагами по каждому сегменту аудита.

В ходе аудита цикла приобретения финансовых вложений необходимо установить:

- имели ли место в течение отчетного периода факты поступления на баланс ценных бумаг;

- подтверждена ли результатами инвентаризации величина вложений в ценные бумаги других организаций;

- все ли записи в бухгалтерских регистрах, касающиеся операций с ценными бумагами, имеют документальное подтверждение;

- все ли операции, связанные с приобретением и движением ценных бумаг, санкционированы уполномоченными должностными лицами в установленном порядке;

- оформлены ли документы (договоры купли-продажи, протоколы учреждения юридических лиц, договоры займа и т.п.) в соответствии с установленными законодательством РФ требованиями;

- в полном ли объеме отражена в бухгалтерском учете величина финансовых вложений в ценные бумаги;

- отражены ли в бухгалтерском учете все сделки по приобретению (выпуску) ценных бумаг, имевшие место в отчетном периоде.

При аудите цикла использования финансовых вложений определяется:

- имели ли место в отчетном периоде операции по передаче ценных бумаг в залог;

- все ли операции по передаче в залог ценных бумаг санкционированы уполномоченными должностными лицами в установленном порядке;

- отражены ли в учетных регистрах все операции по перемещению и конвертации ценных бумаг, имевшие место в отчетном периоде;

- правильно ли произведено исчисление доходов и расходов, связанных с обслуживанием и обращением ценных бумаг;

- все ли записи в учетных регистрах имеют документальное подтверждение.

В ходе аудита цикла выбытия финансовых вложений аудитор должен установить:

- имели ли место в течение отчетного периода факты выбытия ценных бумаг: погашение или продажа ценных бумаг на вторичном рынке, передача векселей в счет обеспечения собственной задолженности перед поставщиками и т.п.;

- все ли записи в бухгалтерских регистрах, касающиеся операций с ценными бумагами, имеют документальное подтверждение;

- все ли операции по выбытию ценных бумаг санкционированы уполномоченными должностными лицами в установленном порядке;

- отражены ли в бухгалтерском учете все сделки по выбытию ценных бумаг, имевшие место в отчетном периоде;

- в полном ли объеме отражена в бухгалтерском учете задолженность перед поставщиками, обеспеченная векселями;

- все ли операции по погашению дебиторской и кредиторской задолженности, обеспеченной векселями, отражены в бухгалтерском учете и в полном ли объеме.

Изложенные задачи не могут претендовать на исчерпывающую полноту, но дают достаточные основания для организации и проведения аудиторской проверки операций с ценными бумагами.

Процедуры, проводимые аудиторами в ходе аудиторских проверок, можно разделить на три группы:

- процедуры подготовки и планирования аудита;

- процедуры, выполняемые в ходе проверки по существу;

- заключительные процедуры.

В каждую из групп входит перечень процедур, которые направлены на получение аудиторских доказательств. По результатам анализа полученной информации принимается решение о признании финансовой (бухгалтерской) отчетности организации достоверной или нет.

На этапе планирования проверки аудиторские процедуры направлены на изучение показателей деятельности проверяемой организации, выявление объема проводимой проверки, оценку надежности системы внутреннего контроля и бухгалтерского учета.

В ходе проверки операций с ценными бумагами по существу аудитор оценивает правильность ведения бухгалтерского учета операций по приобретению, движению, выбытию ценных бумаг, а также по начислению и получению доходов от владения ценными бумагами.

На заключительном этапе проверки проверяющими определяется степень искажения информации, содержащейся в отчетности и отражающей информацию о ценных бумагах, и выносится заключение о достоверности представленной финансовой (бухгалтерской) отчетности.

Одной из наиболее важных процедур, проводимых в ходе аудита, является тестирование системы внутреннего контроля. Требования к оценке системы внутреннего контроля содержатся в Правиле (стандарте) N 8 "Оценка аудиторских рисков и внутренний контроль, осуществляемый аудируемым лицом", утвержденном Постановлением Правительства РФ от 04.07.2003 N 405.

Термин "система внутреннего контроля" означает совокупность организационных мер, методик и процедур, используемых руководством аудируемого лица в качестве средств для упорядоченного и эффективного ведения финансово-хозяйственной деятельности, обеспечения сохранности активов, выявления, исправления и предотвращения ошибок и искажения информации, а также своевременной подготовки достоверной финансовой (бухгалтерской) отчетности. Система внутреннего контроля выходит за рамки тех вопросов, которые непосредственно относятся к системе бухгалтерского учета, и включает контрольную среду. Под контрольной средой понимаются осведомленность и действия руководства аудируемого лица, направленные на установление и поддержание системы внутреннего контроля, а также понимание важности такой системы. Контрольная среда влияет на эффективность конкретных средств контроля и включает в себя следующие составляющие:

- стиль и основные принципы управления данным аудируемым лицом;

- организационная структура аудируемого лица;

- распределение ответственности и полномочий;

- осуществляемая кадровая политика;

- порядок подготовки финансовой (бухгалтерской) отчетности для внешних пользователей;

- порядок осуществления внутреннего управленческого учета и подготовки отчетности для внутренних целей;

- обеспечение соответствия хозяйственной деятельности аудируемого лица требованиям законодательства;

- наличие и особенности организации работы ревизионной комиссии, службы внутреннего аудита в составе органа управления аудируемого лица.

К процедурам контроля, принятым руководством аудируемого лица, относятся:

- подотчетность одних работников другим; внутренние проверки и сверки данных по вопросам финансово-хозяйственной деятельности; сравнение результатов подсчета денежных средств, ценных бумаг и товарно-материальных запасов с бухгалтерскими записями (инвентаризация);

- сравнение данных, полученных из внутренних источников, с данными внешних источников информации;

- проверка аналитических счетов, оборотных ведомостей и арифметической точности записей;

- осуществление контроля за прикладными программами и компьютерными информационными системами, в том числе посредством установления контроля за изменениями компьютерных программ и за доступом к файлам данных, за правом доступа при вводе и выводе информации из системы;

- ограничение доступа к активам и записям;

- сравнение и анализ финансовых результатов с плановыми показателями.

Система внутреннего контроля ценных бумаг должна охватывать все виды ценных бумаг (акции, векселя, облигации и другие), а также все виды операций с ними (приобретение ценных бумаг, выбытие ценных бумаг и т.д.).

Литература

1. Об аудиторской деятельности: Федеральный закон от 07.08.2001 N 119-ФЗ.

2. Положение по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" ПБУ 4/99: Приказ Минфина России от 06.07.1999 N 43н.

3. Положение по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02: Приказ Минфина России от 10.12.2002 N 126н.

О.М.Дорошенко

Заместитель директора

по аудиторской деятельности

ЗАО "Русский Аудиторский Дом"

Подписано в печать

15.02.2007

————