Как отразить в бухгалтерском и налоговом учете приобретение и последующую продажу пакета государственных облигаций с постоянным купонным доходом в размере 6% годовых, если размещение облигаций осуществлялось эмитентом по цене ниже номинальной стоимости?

Пакет государственных облигаций (10 000 штук) приобретен 28.02.2007, цена приобретения - 970 руб. за 1 облигацию, в том числе НКД 25 руб. Данный пакет продан 30.04.2007, цена продажи - 960 руб. за 1 облигацию, в том числе НКД 5 руб. По данным облигациям 02.04.2007 эмитент выплатил купонный доход (за период с 30.09.2006 по 31.03.2007) в сумме 30 руб. на 1 облигацию. Номинальная стоимость облигаций - 1000 руб., срок обращения - 5 лет, средневзвешенная цена размещения - 940 руб. Рыночная цена облигаций на 31.03.2007 (без учета НКД) составила 950 руб. В целях налогообложения прибыли доходы и расходы определяются методом начисления, отчетным периодом по налогу на прибыль является месяц, два месяца и так далее до окончания календарного года.

Гражданско-правовые отношения

Облигацией признается эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок ее номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента. Облигация может также предусматривать право ее владельца на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации либо иные имущественные права.

Доходом по облигации являются процент и/или дисконт (ст. 2 Федерального закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг").

В данном случае предусмотренным эмитентом доходом по облигациям является выплачиваемый по облигациям купонный доход (процент), а также дисконт (разница между ценой размещения облигации и ее номинальной стоимостью, выплачиваемой при погашении).

При обращении облигаций, по которым предусмотрена уплата процентов, образуется накопленный купонный доход (НКД) в виде суммы процентов за период с даты выплаты эмитентом купонного дохода по дату совершения сделки. Сумма такого НКД уплачивается покупателем продавцу облигаций в составе цены сделки и указывается отдельно.

Бухгалтерский учет

Приобретенные облигации учитываются организацией в составе финансовых вложений на счете 58 "Финансовые вложения", субсчет 58-2 "Долговые ценные бумаги", по первоначальной стоимости, которая определяется как договорная стоимость облигаций, без учета НКД, уплаченного их продавцу (п. п. 2, 3, 8, 9 Положения по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02, утвержденного Приказом Минфина России от 10.12.2002 N 126н, Инструкция по применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций, утвержденная Приказом Минфина России от 31.10.2000 N 94н).

Порядок бухгалтерского учета НКД, уплаченного продавцу при приобретении облигаций, действующими нормативными актами, регулирующими бухгалтерский учет, не установлен. С одной стороны, уплачиваемый продавцу НКД является частью цены сделки по приобретению ценных бумаг. С другой стороны, данную сумму НКД можно рассматривать как право на получение части купонного дохода по облигациям, перешедшее к организации от продавца облигаций (за отдельную плату). На наш взгляд, указанная сумма НКД может учитываться отдельно от стоимости облигаций и отражаться на счете 76 "Расчеты с разными дебиторами и кредиторами".

Поскольку облигации обращаются на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), т.е. их рыночная стоимость может быть определена, то в соответствии с п. 20 ПБУ 19/02 организация должна производить " переоценку данных облигаций по рыночной стоимости (без учета НКД) с отнесением возникшей разницы на финансовый результат. В данной схеме исходим из предположения, что указанная переоценка производится организацией ежеквартально. В рассматриваемом случае рыночная стоимость облигаций по состоянию на 31.03.2007 выше, чем их балансовая стоимость, соответственно, организация производит дооценку облигаций, сумма которой включается в состав прочих доходов организации (п. 7 Положения по бухгалтерскому учету "Доходы организации" ПБУ 9/99, утвержденного Приказом Минфина России от 06.05.1999 N 32н).

В бухгалтерском учете " проценты по государственным облигациям (купонный доход) признаются прочими доходами организации (п. 34 ПБУ 19/02, п. 7 ПБУ 9/99) и в соответствии с п. 16 ПБУ 9/99 начисляются ежемесячно на конец отчетного месяца.

Суммы начисленного купонного дохода отражаются записью по дебету счета 76 и кредиту счета 91 "Прочие доходы и расходы", субсчет 91-1 "Прочие доходы".

При выплате эмитентом купонного дохода производится запись по кредиту счета 76 (на сумму начисленного НКД и на сумму НКД, уплаченную продавцу) и дебету счета 51 "Расчетные счета".

В рассматриваемой ситуации облигации приобретены по цене ниже их номинальной стоимости (с дисконтом). Указанную сумму дисконта следует рассматривать как доход, который организация может получить при погашении облигаций эмитентом (либо при их продаже по цене, превышающей цену приобретения облигаций). Поскольку, как указывалось выше, организация производит переоценку облигаций по рыночной стоимости, следовательно, отдельно в бухгалтерском учете доход в виде дисконта по облигациям организация не признает.

Что касается дохода от " продажи облигаций, то он признается прочим доходом и отражается в сумме продажной цены облигаций с учетом НКД, подлежащим получению от покупателя (п. п. 7, 10.1 ПБУ 9/99).

В расходы при продаже облигаций включается стоимость проданных облигаций (которая определяется организацией исходя из последней оценки облигаций, произведенной по состоянию на 31.03.2007 (п. 30 ПБУ 19/02)), а также сумма НКД, начисленная организацией за новый купонный период (с 01.04.2007), право на получение которой переходит к покупателю облигаций (п. 11 Положения по бухгалтерскому учету "Расходы организации" ПБУ 10/99, утвержденного Приказом Минфина России от 06.05.1999 N 33н).

Налог на прибыль организаций

Для целей налогообложения прибыли проценты " по государственным облигациям являются внереализационным доходом (п. 3 ст. 43, п. 6 ст. 250 Налогового кодекса РФ).

Налогообложение доходов в виде процентов по государственным и муниципальным ценным бумагам (за исключением ценных бумаг, указанных в пп. 2 и 3 п. 4 ст. 284 НК РФ) производится по ставке 15% (пп. 1 п. 4 ст. 284 НК РФ).

Особенности определения налоговой базы по операциям с государственными ценными бумагами РФ и субъектов РФ, а также муниципальным ценным бумагам установлены ст. 281 НК РФ, согласно которой при размещении таких ценных бумаг процентным доходом признается доход, заявленный (установленный) эмитентом, в виде процентной ставки к номинальной стоимости указанных ценных бумаг, а по ценным бумагам, по которым не установлена процентная ставка, - доход в виде разницы между номинальной стоимостью ценной бумаги и стоимостью ее первичного размещения, исчисленной как средневзвешенная цена на дату, когда выпуск ценных бумаг в соответствии с установленным порядком признан размещенным.

Признание процентным доходом дисконта по государственным облигациям, условиями выпуска которых установлена уплата процентов, гл. 25 НК РФ не предусмотрено (в отличие от облигаций, не являющихся государственными и муниципальными ценными бумагами, по которым доход в виде дисконта, установленный условиями выпуска, признается процентным доходом и начисляется ежемесячно (ст. 43, абз. 2 п. 1, абз. 2 п. 4 ст. 328 НК РФ).

По мнению налоговых органов, изложенному в Письме МНС России от 30.09.2002 N 02-4-08/641-АЖ260, разница между номинальной стоимостью государственных облигаций и стоимостью их первичного размещения, исчисленной как средневзвешенная цена на дату, когда выпуск ценных бумаг в соответствии с установленным порядком признан размещенным, не является процентным доходом по государственной ценной бумаге и, соответственно, не подлежит учету в целях налогообложения по методу начислений на конец отчетного периода.

К указанной разнице не применяются положения п. 6 ст. 271 и ст. 328 НК РФ.

Стоимость приобретения государственных облигаций признается расходом при реализации (выбытии) ценных бумаг (ст. 329 НК РФ), и, соответственно, положительная (отрицательная) разница между ценой реализации и приобретения облигаций при операциях купли-продажи без учета накопленного процентного дохода признается прибылью (убытком) при реализации (выбытии) ценных бумаг.

Таким образом, по приобретенным государственным ценным бумагам процентным доходом (облагаемым по ставке 15%) признается только купонный доход, предусмотренный условиями их эмиссии.

Доход, полученный по данным бумагам в виде разницы между ценой их приобретения и ценой их реализации (погашения) (дисконт), процентным не признается и, соответственно, облагается по ставке 24% (п. 1 ст. 284 НК РФ).

Исчисление процентного дохода по государственным ценным бумагам налогоплательщиками, определяющими доходы и расходы методом начисления, производится в соответствии с правилами, установленными п. п. 5 и 7 ст. 328 НК РФ.

В данном случае облигации приобретены в текущем налоговом периоде, следовательно, доход в виде процентов на 1 облигацию признается в порядке, установленном абз. 3 п. 5 и абз. 2 п. 7 ст. 328 НК РФ, с учетом абз. 5 п. 7 ст. 328 НК РФ. Сумма НКД, уплаченная продавцу облигации, равна 25 руб., соответственно, в рассматриваемом случае организация признает по облигациям процентный доход на 31.03.2007 в сумме 5 руб. (1000 руб. x 6% / 365 дн. x 182 дня - 25 руб., где 182 дня - купонный период (с 30.09.2006 по 31.03.2007)).

На дату реализации облигаций (30.04.2007) доход признается в соответствии с абз. 4 п. 5 и абз. 6, 3 п. 7 ст. 328 НК РФ в сумме 5 руб. (1000 руб. х 6% / 365 дн. х 30 дн., где 30 дн. - купонный период (с 01.04.2007 по 30.04.2007)).

В рассматриваемом случае 02.04.2007 эмитент выплатил купонный доход за период с 30.09.2006 по 31.03.2007 и организация обязана в соответствии с абз. 3 п. 5 ст. 328 НК РФ также признать на дату выплаты купона процентный доход.

На основании правил, установленных абз. 4, 5 п. 7 ст. 328 НК РФ, при первой выплате процентов (погашении купона) в отчетном (налоговом) периоде доход в виде процентов по ценной бумаге, приобретенной в текущем налоговом периоде, исчисляется как разница между суммой выплачиваемых процентов (погашаемого купона) и накопленного процентного (купонного) дохода, уплаченного налогоплательщиком продавцу ценной бумаги.

В данном случае исчисленная в соответствии с указанным порядком сумма дохода равна 5 руб. (30 руб. - 25 руб.). В то же время указанная сумма процентного дохода уже была учтена при налогообложении в отчетном периоде январь - март 2007 г. и, следовательно, повторно на дату выплаты купона эмитентом она в состав доходов организации не включается (п. 3 ст. 248 НК РФ).

Налог с доходов по государственным ценным бумагам, при обращении которых предусмотрено признание доходом, полученным продавцом в виде процентов, сумм накопленного процентного дохода (накопленного купонного дохода), подлежащих налогообложению в соответствии с п. 4 ст. 284 НК РФ у получателя доходов, уплачивается в бюджет налогоплательщиком - получателем дохода в течение 10 дней по окончании соответствующего месяца отчетного (налогового) периода, в котором получен доход, исходя из дат, признаваемых датами получения дохода в соответствии со ст. ст. 271 и 273 НК РФ (абз. 2 п. 4 ст. 287 НК РФ, Письмо Минфина России от 12.10.2006 N 03-03-04/2/216).

При " реализации государственных облигаций выручка от их продажи в соответствии с условиями договора (без учета НКД, подлежащего получению от покупателя) признается доходом по операциям с ценными бумагами, а цена приобретения реализованных ценных бумаг (рассчитанная с учетом установленного налогоплательщиком метода учета ценных бумаг) (также без учета НКД, уплаченного продавцу) признается расходом по данным операциям (абз. 1, 2, 3, 4 ст. 329, абз. 2, 3 ст. 281 НК РФ).

В налоговом учете положительная разница, полученная при переоценке ценных бумаг по рыночной стоимости, в состав доходов организации не включается (пп. 24 п. 1 ст. 251 НК РФ).

Применение ПБУ 18/02

Сумма дооценки облигаций до рыночной стоимости, признанная в бухгалтерском учете прочим доходом, образует постоянную разницу, приводящую к возникновению постоянного налогового актива. В свою очередь, при продаже облигаций разница между стоимостью проданных облигаций, включаемых в состав расходов в бухгалтерском и налоговом учете, также образует постоянную разницу, приводящую к возникновению постоянного налогового обязательства (п. п. 4, 7 Положения по бухгалтерскому учету "Учет расчетов по налогу на прибыль" ПБУ 18/02, утвержденного Приказом Минфина России от 19.11.2002 N 114н).

Что касается сумм НКД, включаемых при продаже облигаций в бухгалтерском учете в состав доходов и расходов и исключаемых при учете указанных доходов и расходов в налоговом учете, то, на наш взгляд, организация может по данной операции не отражать возникающие одинаковые суммы постоянного налогового актива и обязательства.

Обозначения субсчетов, используемые в таблице проводок

76-пр "Расчеты с продавцом облигаций";

76-НКД "Накопленный купонный доход";

76-по "Расчеты с покупателем облигаций".

     
   ——————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————¬
   |   Содержание операций   |Дебет |Кредит| Сумма,|   Первичный    |
   |                         |      |      |  руб. |    документ    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           28.02.2006                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Перечислены денежные     |      |      |       |                |
   |средства в оплату        |      |      |       |                |
   |приобретаемых облигаций  |      |      |       |Выписка банка по|
   |(970 х 10 000)           |76—пр |  51  |9700000|расчетному счету|
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                         |      |      |       |     Договор    |
   |Приняты к учету облигации|      |      |       |  купли—продажи,|
   |(без учета НКД)          |      |      |       |   Выписка по   |
   |((970 — 25) х 10 000)    | 58—2 |76—пр |9450000|   счету депо   |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                         |      |      |       |     Договор    |
   |Отражена сумма НКД,      |      |      |       |  купли—продажи,|
   |уплаченного продавцу     |      |      |       |   Выписка по   |
   |облигаций (25 х 10 000)  |76—НКД|76—пр |250 000|   счету депо   |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           31.03.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Начислен НКД по          |      |      |       |                |
   |принадлежащим организации|      |      |       |                |
   |облигациям за март       |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(1000 х 6% / 12 х 10 000)|76—НКД| 91—1 | 50 000| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Доведена до рыночной цены|      |      |       |                |
   |первоначальная стоимость |      |      |       |                |
   |облигаций                |      |      |       |                |
   |(950 — (970 — 25) х      |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |x 10 000)                | 58—2 | 91—1 | 50 000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Отражен постоянный       |      |      |       |                |
   |налоговый актив          |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(50 000 х 24%)           |  68  |  99  | 12 000| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           02.04.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Выплачен эмитентом       |      |      |       |                |
   |купонный доход           |      |      |       |Выписка банка по|
   |(30 х 10 000)            |  51  |76—НКД|300 000|расчетному счету|
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           30.04.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Начислен НКД по          |      |      |       |                |
   |принадлежащим организации|      |      |       |                |
   |облигациям за апрель     |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(1000 х 6% / 12 х 10 000)|76—НКД| 91—1 | 50 000| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                         |      |      |       |     Договор    |
   |                         |      |      |       |  купли—продажи,|
   |Признан доход от продажи |      |      |       |     Выписка    |
   |облигаций (960 х 10 000) |76—по | 91—1 |9600000|  по счету депо |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Списана стоимость        |      |      |       |                |
   |проданных облигаций      |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(950 х 10 000)           | 91—2 | 58—2 |9500000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Отражено постоянное      |      |      |       |                |
   |налоговое обязательство  |      |      |       |                |
   |((950 — (970 — 25)) х    |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |х 10 000 х 24%)          |  99  |  68  | 12 000| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Списана сумма НКД,       |      |      |       |                |
   |подлежащая уплате        |      |      |       |                |
   |покупателем в составе    |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |цены сделки              | 91—2 |76—НКД| 50 000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Получены денежные        |      |      |       |                |
   |средства за проданные    |      |      |       |Выписка банка по|
   |облигации                |  51  |76—по |9600000|расчетному счету|
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Заключительными оборотами|      |      |       |                |
   |месяца списано сальдо    |      |      |       |                |
   |прочих доходов и расходов|      |      |       |                |
   |(без учета иных доходов и|      |      |       |                |
   |расходов)                |      |      |       |                |
   |(9 600 000 + 50 000 —    |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |— 9 500 000 — 50 000)    | 91—9 |  99  |100 000| справка—расчет |
   L—————————————————————————+——————+——————+———————+—————————————————
   

Ю.С.Орлова Консультационно-аналитический центр по бухгалтерскому учету и налогообложению 16.05.2007 ————