Как отразить в бухгалтерском и налоговом учете приобретение и последующую продажу пакета государственных облигаций с постоянным купонным доходом в размере 9% годовых, если размещение облигаций осуществлялось эмитентом по цене выше номинальной стоимости и в период нахождения облигаций в собственности организации выплат купонного дохода не производилось?

Организация 28.02.2007 приобрела на аукционе при первичном размещении пакет (1000 шт.) государственных облигаций субъекта РФ по цене 1100 руб. (НКД - 0 руб.) за 1 облигацию номинальной стоимостью 1000 руб. По облигациям предусмотрена выплата купонного дохода по ставке 9% годовых. Купонный доход начисляется с 01.03.2007. Срок обращения облигаций - 5 лет.

На 31.03.2007 рыночная цена облигаций (без учета НКД) составила 1105 руб.

30.04.2007 все облигации проданы по цене 1125 руб. (в том числе НКД 15 руб.) за 1 облигацию. В целях налогообложения прибыли доходы и расходы определяются методом начисления, отчетным периодом по налогу на прибыль является месяц, два месяца и т.д. до окончания календарного года.

Гражданско-правовые отношения

Облигацией признается эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок ее номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента. Облигация может также предусматривать право ее владельца на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации либо иные имущественные права.

Доходом по облигации являются процент и/или дисконт (ст. 2 Федерального закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг").

В данном случае предусмотренным эмитентом доходом по облигациям является выплачиваемый купонный доход (процент).

При обращении облигаций, по которым предусмотрена уплата процентов, образуется накопленный купонный доход (НКД) в виде суммы процентов за период с даты выплаты эмитентом купонного дохода по дату совершения сделки. Сумма такого НКД уплачивается покупателем продавцу облигаций в составе цены сделки и указывается отдельно.

Бухгалтерский учет

Приобретенные государственные облигации учитываются организацией в составе финансовых вложений по первоначальной стоимости, которая определяется в данном случае как цена размещения облигаций. Первоначальная стоимость приобретенных облигаций отражается по дебету счета 58 "Финансовые вложения", субсчет 58-2 "Долговые ценные бумаги" и кредиту счета 76 "Расчеты с разными дебиторами и кредиторами" (п. п. 2, 3, 8, 9 Положения по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02, утвержденного Приказом Минфина России от 10.12.2002 N 126н; Инструкция по применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций, утвержденная Приказом Минфина России от 31.10.2000 N 94н).

Поскольку облигации обращаются на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), т.е. их рыночная стоимость может быть определена, то в соответствии с п. 20 ПБУ 19/02 организация должна производить переоценку данных облигаций по рыночной стоимости (без учета НКД) с отнесением возникшей разницы на финансовый результат. В данной схеме исходим из предположения, что указанная переоценка производится организацией ежеквартально. В рассматриваемом случае рыночная стоимость облигаций по состоянию на 31.03.2007 выросла, соответственно организация производит их дооценку, сумма которой включается в состав прочих доходов организации (п. 7 Положения по бухгалтерскому учету "Доходы организации" ПБУ 9/99, утвержденного Приказом Минфина России от 06.05.1999 N 32н).

В бухгалтерском учете " проценты по государственным облигациям (купонный доход) признаются прочими доходами организации (п. 34 ПБУ 19/02, п. 7 ПБУ 9/99) и в соответствии с п. 16 ПБУ 9/99 могут начисляться ежемесячно на конец отчетного месяца.

Специального порядка определения в бухгалтерском учете процентного дохода по ценным бумагам нормативными документами, регулирующими бухгалтерский учет, не установлено. На основании условий эмиссии и обращения облигаций ежемесячный купонный доход по облигациям начисляется исходя из установленной процентной ставки и количества дней купонного периода, приходящихся на текущий месяц.

В данном случае организация признает купонный доход на 1 облигацию в марте - в сумме 7,6 руб. (1000 руб. х 9% / 365 дней х 31 день), а в апреле - в сумме 7,4 руб. (1000 руб. х 9% / 365 дней х 30 дней).

Суммы начисленного купонного дохода отражаются записью по дебету счета 76 "Расчеты с разными дебиторами и кредиторами" и кредиту счета 91 "Прочие доходы и расходы", субсчет 91-1 "Прочие доходы".

При выплате эмитентом купонного дохода производится запись по кредиту счета 76 (на сумму начисленного НКД) и дебету счета 51 "Расчетные счета".

В рассматриваемой ситуации облигации размещены эмитентом по цене, превышающей их номинальную стоимость. Превышение цены размещения облигаций над их номинальной стоимостью в целях бухгалтерского учета будет формировать (с учетом сумм производимой переоценки облигаций) финансовый результат от продажи (погашения) этих облигаций <*>.

В бухгалтерском учете доход от " продажи облигаций признается прочим доходом и отражается в сумме продажной цены облигаций, с учетом суммы НКД, подлежащей уплате покупателем (п. п. 7, 10.1 ПБУ 9/99).

В состав прочих расходов при продаже облигаций включается стоимость проданных облигаций, которая определяется организацией исходя из последней оценки облигаций, произведенной по состоянию на 31.03.2007 (п. 30 ПБУ 19/02), а также сумма НКД, начисленная организацией за количество дней нахождения облигаций на балансе организации в купонном периоде (61 день - с 01.03.2007 по 30.04.2007), право на получение которой переходит к покупателю облигаций (п. 11 Положения по бухгалтерскому учету "Расходы организации" ПБУ 10/99, утвержденного Приказом Минфина России от 06.05.1999 N 33н).

Налог на прибыль организаций

Для целей налогообложения прибыли " проценты по государственным облигациям являются внереализационными доходами (п. 3 ст. 43, п. 6 ст. 250 Налогового кодекса РФ).

Налогообложение доходов в виде процентов по государственным и муниципальным ценным бумагам (за исключением ценных бумаг, указанных в пп. 2 и 3 п. 4 ст. 284 НК РФ) производится по ставке 15% (пп. 1 п. 4 ст. 284 НК РФ).

Особенности определения налоговой базы по операциям с государственными ценными бумагами РФ и субъектов РФ, а также муниципальным ценным бумагам установлены ст. 281 НК РФ, согласно которой при размещении таких ценных бумаг процентным доходом признается доход, заявленный (установленный) эмитентом, в виде процентной ставки к номинальной стоимости указанных ценных бумаг, а по ценным бумагам, по которым не установлена процентная ставка, - доход в виде разницы между номинальной стоимостью ценной бумаги и стоимостью ее первичного размещения, исчисленной как средневзвешенная цена на дату, когда выпуск ценных бумаг в соответствии с установленным порядком признан размещенным.

Таким образом, по приобретенным государственным ценным бумагам процентным доходом, облагаемым налогом на прибыль по ставке 15%, признается купонный доход, предусмотренный условиями их эмиссии.

Исчисление процентного дохода по государственным ценным бумагам налогоплательщиками, определяющими доходы и расходы методом начисления, производится в соответствии с правилами, установленными п. 5 и п. 7 ст. 328 НК РФ.

В данном случае облигации приобретены в текущем налоговом периоде, следовательно, доход в виде процентов признается в порядке, установленном абз. 3 п. 5 и абз. 2 п. 7 ст. 328 НК РФ, с учетом абз. 5 п. 7 ст. 328 НК РФ. Сумма НКД, уплаченная продавцу облигаций равна 0 руб., соответственно на конец отчетного периода (31.03.2007) доход на 1 облигацию признается в сумме 7,6 руб. (1000 руб. х 9% / 365 дней х 31 день - 0 руб., где 31 день - купонный период (с 01.03.2007 по 31.03.2007)).

За период с 01.03.2007 по дату реализации облигаций (30.04.2007) доход признается в соответствии с абз. 3 п. 5 ст. 328, абз. 4 п. 5 и абз. 6 п. 7 ст. 328 НК РФ в сумме 15 руб. (1000 руб. х 9% / 365 дней х 61 день, где 61 день - количество дней купонного периода (с 31.03.2007 по 30.04.2007)). Поскольку ранее (на 31.03.2007) для целей налогообложения прибыли был признан процентный доход в сумме 7,6 руб. на 1 облигацию, то на 30.04.2007 в состав доходов дополнительно включается НКД в сумме 7,4 руб. на 1 облигацию (15 руб. - 7,6 руб.).

Налог с доходов по государственным ценным бумагам, при обращении которых предусмотрено признание доходом, полученным продавцом в виде процентов, сумм накопленного процентного дохода (накопленного купонного дохода), подлежащих налогообложению в соответствии с п. 4 ст. 284 НК РФ у получателя доходов, уплачивается в бюджет налогоплательщиком - получателем дохода в течение 10 дней по окончании соответствующего месяца отчетного (налогового) периода, в котором получен доход, исходя из дат, признаваемых датами получения дохода в соответствии со ст. ст. 271 и 273 НК РФ (абз. 2 п. 4 ст. 287 НК РФ, Письмо Минфина России от 12.10.2006 N 03-03-04/2/216).

В целях налогообложения прибыли при " реализации государственных облигаций установленная условиями договора продажная цена облигаций (без учета НКД, подлежащего уплате покупателем) признается доходом по операциям с ценными бумагами, а цена приобретения реализованных облигаций, рассчитанная с учетом установленного налогоплательщиком метода учета ценных бумаг (без учета НКД, уплаченного продавцу), признается расходом по данным операциям (абз. 1, 2, 4 ст. 329, абз. 2, 3 ст. 281 НК РФ).

В налоговом учете положительная разница, полученная при переоценке ценных бумаг по рыночной стоимости на отчетную дату, в состав доходов организации не включается (пп. 24 п. 1 ст. 251 НК РФ).

Применение ПБУ 18/02

Сумма дооценки облигаций до рыночной стоимости, признанная в бухгалтерском учете прочим доходом, образует постоянную разницу, приводящую к возникновению постоянного налогового актива. В свою очередь при продаже облигаций разница между стоимостью проданных облигаций, включаемых в состав расходов в бухгалтерском и налоговом учете, также образует постоянную разницу, приводящую к возникновению постоянного налогового обязательства (п. п. 4, 7 Положения по бухгалтерскому учету "Учет расчетов по налогу на прибыль" ПБУ 18/02, утвержденного Приказом Минфина России от 19.11.2002 N 114н).

Что касается сумм НКД, включаемых при продаже облигаций в бухгалтерском учете в состав доходов и расходов и исключаемых при учете указанных доходов и расходов в налоговом учете, то, на наш взгляд, на основании п. 7 Положения по бухгалтерскому учету "Учетная политика организации" ПБУ 1/98, утвержденного Приказом Минфина России от 09.12.1998 N 60н, организация может по данной операции не отражать возникающие одинаковые суммы постоянного налогового актива и обязательства.

Обозначения субсчетов, используемые в таблице проводок

К балансовому счету 76:

76-пр "Расчеты при приобретении облигаций";

76-нкд "Накопленный купонный доход";

76-по "Расчеты с покупателем облигаций".

     
   ——————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————¬
   |   Содержание операций   |Дебет |Кредит| Сумма,|   Первичный    |
   |                         |      |      |  руб. |    документ    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           28.02.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Перечислены денежные     |      |      |       |                |
   |средства в оплату        |      |      |       |                |
   |приобретаемых облигаций  |      |      |       |Выписка банка по|
   |(1100 х 1000)            |76—пр |  51  |1100000|расчетному счету|
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                         |      |      |       |     Договор    |
   |                         |      |      |       |  купли—продажи,|
   |                         |      |      |       |   Выписка по   |
   |Приняты к учету облигации| 58—2 |76—пр |1100000|   счету депо   |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           31.03.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Начислен НКД по          |      |      |       |                |
   |принадлежащим организации|      |      |       |                |
   |облигациям за март       |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(7,6 х 1000)             |76—нкд| 91—1 |  7 600| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Доведена до рыночной цены|      |      |       |                |
   |первоначальная стоимость |      |      |       |                |
   |облигаций                |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |((1105 — 1100) х 1000)   | 58—2 | 91—1 |  5 000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Отражен постоянный       |      |      |       |                |
   |налоговый актив          |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(5000 х 24%)             |  68  |  99  |  1 200| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                           30.04.2007                           |
   +—————————————————————————T——————T——————T———————T————————————————+
   |Начислен НКД по          |      |      |       |                |
   |принадлежащим организации|      |      |       |                |
   |облигациям за апрель     |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(7,4 х 1000)             |76—нкд| 91—1 |  7 400| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |                         |      |      |       |     Договор    |
   |                         |      |      |       |  купли—продажи,|
   |Признан доход от продажи |      |      |       |     Выписка    |
   |облигаций (1125 х 1000)  |76—по | 91—1 |1125000|  по счету депо |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Списана стоимость        |      |      |       |                |
   |проданных облигаций      |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |(1105 х 1000)            | 91—2 | 58—2 |1105000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Отражено постоянное      |      |      |       |                |
   |налоговое обязательство  |      |      |       |                |
   |((1105 — 1100) х 1000 х  |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |х 24%)                   |  99  |  68  |  1 200| справка—расчет |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Списана сумма НКД,       |      |      |       |                |
   |подлежащая уплате        |      |      |       |                |
   |покупателем в составе    |      |      |       |  Бухгалтерская |
   |цены сделки (15 х 1000)  | 91—2 |76—нкд| 15 000|     справка    |
   +—————————————————————————+——————+——————+———————+————————————————+
   |Получены денежные        |      |      |       |                |
   |средства за проданные    |      |      |       |Выписка банка по|
   |облигации                |  51  |76—по |1125000|расчетному счету|
   L—————————————————————————+——————+——————+———————+—————————————————
   

     
   ————————————————————————————————
   

<*> Фактически размещение облигаций по цене, превышающей номинальную стоимость, снижает сумму дохода, заранее установленную условиями размещения облигаций, за весь срок их обращения (доходность облигаций по итогам аукциона). Ю.С.Орлова Консультационно-аналитический центр по бухгалтерскому учету и налогообложению 18.04.2007 ————